2019年中國鐵路機車市場現(xiàn)狀及趨勢分析：中國標準提振中國高鐵[圖]

    自2004年到2010年，我國鐵路投資經(jīng)歷了高速增長的發(fā)展態(tài)勢，2010年國內(nèi)鐵路固定資產(chǎn)投資高達8426.52億元。由于受2011年“7•23”動車組事故以及原鐵道部撤并改組影響，2011年起鐵路行業(yè)進入了發(fā)展低谷期，鐵路投資放緩，投資額大幅下降至5906.09億元，且2012年鐵道部動車組招標基本停滯。

    而近年來鐵路建設尤其是高鐵動車逐漸復蘇，2016年鐵路投資額重回8000億元規(guī)模，截至2019年，中國鐵路固定資產(chǎn)投資規(guī)模8029億元，與2018年略微增長。

2008-2019年全國鐵路固定資產(chǎn)投資規(guī)模

資料來源：中國鐵路總公司、智研咨詢整理

    2020年，兩會政府工作報告提出2020年目標增加國家鐵路建設資本金1000億元，2019年同期目標為鐵路投資8000億元。由于資本金具有杠桿效應，按照國務院2015年發(fā)布的《關(guān)于調(diào)整和完善固定資產(chǎn)投資項目資本金制度的通知》，鐵路建設的資本金占比不低于20%，按此測算，鐵路2020年有望新增5000億鐵路投資，相較2020年年初鐵總規(guī)劃的8000億元同比增加63%。

    全國鐵路固定資產(chǎn)投資由機車車輛投資（裝備投資）和基本建設投資組成，機車車輛投資是用作購買和維護機車車輛的費用，基本建設投資用作建設鐵路新線。

    從鐵路網(wǎng)絡規(guī)模來看，我國近年鐵路覆蓋范圍持續(xù)擴大，運營里程數(shù)不斷攀升。其中高鐵增速尤為明顯，在全國鐵路中占比不斷上升。其中鐵路、高鐵新增里程也在2014年迎來高峰，2014年鐵路新增里程高達8676公里，同比增長57.21%；高鐵新增里程5428公里，同比增長224.64%。

    根據(jù)智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國鐵路機車車輛及動車組制造行業(yè)市場現(xiàn)狀調(diào)研及發(fā)展趨向分析報告》數(shù)據(jù)顯示：2019年全國鐵路營業(yè)里程達到13.9萬公里以上，高鐵3.5萬公里，其中鐵路投產(chǎn)新線8489公里、高鐵5474公里，遠超年初6800、3200公里規(guī)劃。

2013-2019年中國鐵路運營里程

資料來源：交通運輸部、智研咨詢整理

2013-2019年中國高速鐵路運營里程

資料來源：交通運輸部、智研咨詢整理

    從軌道交通車輛生產(chǎn)運營情況來看，在經(jīng)歷過2013-2015年采購高峰之后，我國鐵路機車和動車組供應整體有所放緩，主要是2016-2018年鐵路建設規(guī)模增速放緩，軌道交通車輛采購需求下降。截至2019年中國鐵路機車產(chǎn)量1319輛，動車組產(chǎn)量2117輛。

2015-2019年中國鐵路機車、動車組產(chǎn)量統(tǒng)計

資料來源：國家統(tǒng)計局、智研咨詢整理

    截止2019年，我國動車組保有量3665組，同比增長13%；動車組采購量121組，同比下滑63%。2019年鐵總動車組招標采購下滑，主要原因系2019年中車長春、青島四方未拿到國家鐵路局頒發(fā)的時速250公里復興號型號許可和生產(chǎn)資質(zhì)，因此時速250公里復興號招標采購推遲至2020年。

2015-2019年中國動車組保有量

資料來源：智研咨詢整理

    鐵路貨車需求領(lǐng)域，根據(jù)鐵總制定《2018-2020年貨運增量行動方案》，2020年國內(nèi)鐵路貨運量目標實現(xiàn)47.95億噸，截止2019年，鐵路貨運量為43.18億噸，同比增長7.25%。

2015-2019年中國鐵路貨運量

資料來源：國家統(tǒng)計局、智研咨詢整理

    2020年實現(xiàn)貨運規(guī)劃目標確定性強。受政策推進影響，近年來我國鐵路貨車采購量也處于歷史高位，2019年實現(xiàn)采購貨車4.22萬輛，機車469臺。

2015-2019年中國鐵路貨車采購量

資料來源：中國鐵路總公司、智研咨詢整理

    根據(jù)鐵路建設規(guī)劃網(wǎng)統(tǒng)計，根據(jù)目前建設進度，預計京沈高鐵、京雄高鐵、滬通鐵路等21條線路有望于2020年實現(xiàn)通車，合計里程約3109公里，已超出鐵總規(guī)劃里程。隨著第二輪通車高峰到來，預計2020年鐵路、高鐵新增里程有望繼續(xù)超出預期、維持高位，軌交采購裝備市場有望充分受益。

    而在軌道交通車輛供給方面，“復興號”大量采用了中國國家標準、行業(yè)標準、中國鐵路總公司企業(yè)標準等技術(shù)指標，在254項重要標準中，中國標準占84%，軟件全部自主開發(fā)，未來動車招標將以中國標準動車為主。另一方面，隨著未來環(huán)保要求加強，“公轉(zhuǎn)鐵”計劃將在未來一段時間持續(xù)推進，或?qū)⒗^續(xù)帶動機車、貨車采購規(guī)模上升。

    整體來看，中國鐵路網(wǎng)超預期建設，為國內(nèi)軌道交通車輛市場提供了良好的發(fā)展環(huán)境，隨著中國標準占比上升，中國標準動車在全球的市場競爭力和影響力將會隨之上升，從而帶動國內(nèi)高鐵行業(yè)在國內(nèi)和全球的經(jīng)濟發(fā)展。